【研究分野】船舶海洋工学

【研究領域課題番号】15H04208 (KAKENデータベースで見る）

【研究キーワード】

意思決定 / リアルオプション / システム設計 / 船舶設計 / 不確実性 / 船舶基本計画 / モンテカルロシミュレーション / 船舶工学 / 計画・設計・生産システム

【研究成果の概要】

船舶設計の意思決定において、リアルオプション分析により不確実な将来の原油価格や運賃の変動を考慮することが船舶の資産価値を高めることができるか検討した。具体的には、船舶の燃費等の性能をシミュレートするモデルと市場の予測モデルを組み合わせて船舶運行の収支を求めるモデルを開発し、主機・プロペラ・船型といった性能に大きな影響を与えうる項目の設計オプションについてライフサイクルの正味現在価値(Net Present Value)を求めることで評価を行う方法を開発した。さらに、開発したモデルにより省エネ付加物や船殻の改修による設計船速の変更等による船舶の資産価値への影響を定量的に評価できることを示した。

【研究種目】基盤研究(B)

【研究期間】2015-04-01 - 2018-03-31

【配分額】15,600千円 (直接経費: 12,000千円、間接経費: 3,600千円)

【研究分野】社会システム工学・安全システム

【研究領域課題番号】20241037 (KAKENデータベースで見る）

【研究キーワード】

OR / 数理ファイナンス / 金融工学 / 確率モデル / 意思決定 / オプション評価 / ポートフォリオ最適化 / リアルオプション / ポートフォリオ最適

【研究成果の概要】

「OR指向ファイナンス」とは,数理ファイナンス理論をオペレーションズ・リサーチ(OR)における意思決定支援という観点からそのモデル作りを見直そうという本研究の基本概念である.この基本概念の下に,5つの研究テーマ(1) オプション価格評価;(2) 仕組債の価格評価;(3) 数理ファイナンス理論 (4) 企業ファイナンスにおける価値評価;(5) リアルオプションに対する数理モデルの開発とそれらの応用に関する研究を行い,数多くの国際的な研究成果を得た.

【研究種目】基盤研究(A)

【研究期間】2008 - 2012

【配分額】45,760千円 (直接経費: 35,200千円、間接経費: 10,560千円)